Defi : Decentralized Finance
탈중앙화 금융(Decentralized Finance)의 약자로, 주로 블록체인 기술을 위해 구현되며, 중개기관 없이 제공되는 분산화된 금융 서비스를 통칭
- 코인, 토큰 등을 이용한 개인끼리의 직접적인 다양한 금융(예적금, 대출, 투자 등) 활동 등
- 금융기관 없는 금융서비스(Banking Service without Bank)
디파이 종류
| 종류 | 설명 | 예시 |
|---|---|---|
| DEX |
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| 스테이블 코인 |
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| 가상자산 대출 |
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| 예치 이자 |
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디파이와 기존 금융 비교
| 항목 | 디파이 | 시파이(CeFi) | 전통 금융 | 핀테크 |
|---|---|---|---|---|
| 중개자 | 분산화된 노드 | 서비스 제공자 | 금융회사 | 핀테크 서비스 |
| 지역 제약 | 없음 | 없음 | 있음 | 있음 |
| 자산 발행 | 블록체인 | 서비스 제공자 | 중앙은행 | 연계된 금융회사 등 |
| 규제 | - | 특정금융정보거래법 | 은행법, 금투법 등 | 전자금융거래법 |
| 자산 매매 | 스마트 컨트렉트 | 가상자산 거래소 | 은행, 증권거래소 | 자체 서비스 |
| 투자 수단 | 토큰화된 금융상품 | 가상자산 | 주식, 채권, 적금 등 | P2P 등 핀테크 투자상품 |
디파이의 구성
디파이 프레임워크
구성요소
- (블록체인) 거래 내역의 무결성 보장
- (가상자산) 코인 및 토큰으로 구성
- (코인) 블록체인과 함께 생성된 가상자산
- (토큰) 디파이 서비스별로 발행한 가상자산
- (프로토콜) 디파이 서비스를 위한 스마트 계약 프로토콜
- 탈중앙화 거래소, 대출, 파생상품, 자산 관리 등
- (탈중앙화 앱) 사용자와 디파이 프로토콜을 연결하는 앱
- (통합 도구) 디파이 서비스들을 비교해주는 메타 서비스
디파이 장단점
장점
- 탈중앙성 : 법정화폐를 사용 하지 않기 때문에 국가나 기관의 제한을 받지 않음
- 검열저항성 : 수수료가 저렴한 개인 간 거래 가능(일부 디파이 앱들은 수수료를 받지 않는 경우도 있음.)
- 투명성 : 모든 거래가 기록되고, 어느 누구도 되돌릴 수 없으며, 모두에게 평등하게 공개
- 높은 접근성 : 누구나 쉽계 개설 가능하며, 언제 어디서나 사용 가능
- 결합성 : 디파이 디앱끼리 서로 응용하여 개발하고 연동 할 수 있음.
- 안정적인 자산 운용 : 가치가 변하지 않는 스테이블 코인을 활용 하여 높은 보상을 지급 받을 수 있음.
디파이 단점
- 버그, 악의적 코드 등을 전문 스마트 계약 개발자도 쉽게 찾아 내기 힘듦
- 시장의 큰 변동성이 발생하는 상황에서 예측의 어려움
- 세금탈루, 자금 세탁, 테러자금조달 등 악의적 이용 가능
보안성
디파이 관련 침해사고가 지속적으로 발생 중
- 스마트 계약 코드 등의 취약점으로 인한 해킹
- 다양한 디파이 앱 간 연동 시 예기치 못한 문제 등
참고 문헌
- 디파이 구성 요소 및 보안 고려사항(21.8., 금융보안원)